(1)本题考查期权的计算。如果到期时股票价格保持90美元不变，则看涨期权不行权，盈利为0，看跌期权行权，盈利为5美元，另外，购买看涨期权和看跌期权的成本为18美元，故最终小李的盈利＝－18＋5＝－13（美元），即亏损13美元。(2)本题考查期权的计算。若股票价格为75美元，则看涨期权不行权，亏损8美元，看跌期权行权，盈利95－75－10＝10（美元），所以共盈利10－8＝2（美元）。(3)本题考查期权的计算。若股票价格为120美元，则看跌期权不行权，亏损10美元，看涨期权行权，盈利120－95－8＝17（美元），所以共盈利17－10＝7（美元）。(4)本题考查看涨期权和看跌期权的套利。如果到期时股票价格为77美元，则该策略的盈利为95-77-18＝0（美元），选项A正确。如果到期时股票价格为100美元，则该策略的盈利为100-95-18＝-13（美元），选项B错误。如果到期时股票价格为65美元，则该策略的盈利为95-65-18＝12（美元），选项C错误。如果到期时股票价格为113美元，则该策略的盈利为113-95-18＝0（美元），选项D正确。